- 上海贝岭股票
- 浙大网新股票
- 华东科技股票
- 隧道股份股票
- 深赛格股票
- 光大银行股票
- 中国银行股票
- 永鼎股份股票
- 苏州高新股票
- 新安股份股票
- 精达股份股票
- 中国医药股票
- 东风科技股票
- 金健米业股票
- 西部资源股票
- 招商银行股票
- 中联重科股票
- 中国宝安股票
- 中集集团股票
- 德赛电池股票
- 复星医药股票
- 宇通客车股票
- 中国建筑股票
- 葛洲坝股票
- 大唐电信股票
- 华丽家族股票
- 罗牛山股票
- 中色股份股票
- 京东方A股票
- 新疆天业股票
- 天坛生物股票
- 抚顺特钢股票
- 锦龙股份股票
- 云天化股票
- 振华科技股票
- 国中水务股票
- 华发股份股票
- 飞乐音响股票
- 青岛双星股票
- 中国核电股票
- 中国中铁股票
- 西部矿业股票
- 时代新材股票
- 科达股份股票
- 士兰微股票
- 浦发银行股票
- 中金黄金股票
- 哈投股份股票
- 航天晨光股票
- 同仁堂股票
- 维维股份股票
- 福耀玻璃股票
- 新五丰股票
- 中航资本股票
- 中金岭南股票
- 丰原药业股票
- 四环生物股票
- 哈药股份股票
- 万向钱潮股票
- 中国高科股票
其实天沃的逻辑很简单,明牌保壳+困境反转+价值低估,我们从这三个方面简单的探讨一下。
一、明牌保壳。天沃在年报出具之前就公布了一套保壳方案,第一步剥离中机电力,甩掉包袱,截止2022年底,中机电力净资产-17.88亿元,按照名义货币1元进行卖给自己的关联方上海电气,解决后公司净资产为-6.54亿元。第二步,和公司年报中披露的计划一样,逐步剥离注销非主要子公司,主要还是解决上市公司盈利能力和净资产的问题,这部分对财报的影响逐步显现,在季报中没有披露细节。第三步大概率是债务豁免或者装入资产。截止2022年底,大股东及其关联公司给上市公司借款已经达到42.11个亿,考虑23年借款10个亿,合计已经达到52个亿,为了保证上市公司净资产为正,则只需要豁免债务6个亿左右,就能让公司净资产为正,反正都是左手倒右手的事情,或者按照公司年报中整合资产的思路注入资产,按照目前国有资产保值增值和提升估值的思路,极有可能注入大数据或者机器人相关的公司,当然不排除注入半导体相关的公司,一方面解决净资产的问题,一方面提升果资的估值(立案不能进行重大资产重组,但是注入资产不一定达到重大资产重组的标准)。以上三步一方面能够解决净资产为负的问题,另一方面解决公司持续经营的问题,一石二鸟,类似于ST金山,彻底能够实现保壳。
二、困境反转。解决完毕上述保壳的问题以后,公司剥离以后剩下的产业主要有两部分,而且都是市场上有影响力和市场占有率的公司,张化机属于装备制造龙头,有工业母机相关概念,年盈利能力在1-2个亿左右,红旗船厂正在航运船只更新换代的周期上,整个行业处于新一轮业绩爆发前夜,非常值的期待,从走势上看,中国船舶已经开始走出向上的趋势。旗下还有熔盐塔式二次反射光热发电技术,目前处于投产前夜,值得期待。
三、价值低估。假设天沃科技顺利剥离中机电力后,按照高端装备制造和造船分类进行估值,高端装备制造按照市盈率进行估值,造船业务按照市销率进行估值,对标同行业上市公司,测算出天沃科技合理市值在76亿元左右,当然这只是一个大概的测算。
国资保壳,没有轰轰烈烈的动作,有的只是稳步慢走的脚印,不会大规模的增资扩股,有的这是一步步的价值回归,天沃从6月份开始谋划保壳,如果考虑控股成本和借款成本,大股东付出成本在100亿左右,不可能出售完公司就没有后续的行动,回顾去年,亚联、国华、日海早早开始行动的保壳股,最后大部分都能成功,今年希望天沃也能成功吧
$*ST天沃(SZ002564)$$*ST正邦(SZ002157)$$*ST中期(SZ000996)$
(来源:蓝韭菜110的财富号 2023-07-11 23:46) [点击查看原文]
声明:如本站内容不慎侵犯了您的权益,请联系邮箱:wangshiyuan@epins.cn 我们将迅速删除。
-
璩侦介股价7连板!继续看好工业富联和ST中期!*ST中期重启吸并国际期货,这次能重生吗?第5家上市期货公司呼之欲出 *ST中期股价七连板 重启合并国际期货 剥离亏损业务能否“脱胎换骨”?股价7连板了,还有多少个连板?ST开元:申请撤销其他风险警示! ST开元加速转型落地 孙公司拟投建2GWh储能集成及1GWh钠离子产线!ST开元(300338)进军元宇宙+短视频+新能源,开元教育“否极泰来”、“凤凰涅槃”、“东山再起”? 强化和英伟达的合作, AI服务器需求将持续增长,iPhone15机构件量产启动。 工业富联要涨破50元?工业富联与苹果、英伟达紧密合作,富士康iPhone15机构件量产启动。 熵基科技(301330)是一家多模态“计算机视觉与生物识别”(BioCV)领域的国际化企业,公司主要致力于将指纹、掌静脉、面部、静脉、虹膜等生物识别核心技术与计算机视觉、射频、物联网等技术相融合。多模态生物识别是公司最主要的技术优势,相比单一生物识别技术如人脸技术有更高的安全保障。 ST开元(300338)进军元宇宙+短视频+新能源,开元教育“否极泰来”、“凤凰涅槃”、“东山再起”? T开元:申请撤销其他风险警示。!2023-07-12 07:46:07
-
从孝弋7.15号之前要出23年中报,既然大幅增加了22年报计提,凭红旗船厂,张家港化工机械的业绩表现,这个中报肯定是扭亏了。那么,退市风险基本解除了。如果张化机在液态阳光和光热发电这些未来产业继续深耕,并承接上海锅炉厂溢出产能。红旗船厂与上海电气船研环保融合发展,那么天沃科技的未来稳定发展能力也会得到提升。2023-07-12 09:49:32
-
龚占还是原来的逻辑,昨天我说40亿以下的天沃就是送钱,有人喷我。公司收购中机电力之前大概是68个亿的市值,按照现值估算大概75个亿的估值,所以,40个亿以下天沃就是送钱,留待日后慢慢验证。2023-07-12 10:41:08
快速回复
- 1 正邦科技之我见,不喜勿喷,纯粹个人见解!(正邦科技002157)
- 2 就算它会翻倍。那也不是今年。最起码一年后。如果真的要翻倍为何主力摘帽后疯狂出逃?(正邦科技002157)
- 3 资产重组放在以前要翻倍的,甚至翻几倍,但是,正邦的资产重组不是异类重组,是本业重(正邦科技002157)
- 4 正邦周三走势预判:节前三天的走势肯定洗掉了一部分不坚定的散户,所以周三应该不会和(正邦科技002157)
- 5 上涨空间有多大?在2019年之前,饲料业务是*ST正邦的收入支柱。但进入2020(正邦科技002157)
- 6 认真的说一下正邦,行业周期已经改变,长期看好,但是,有多大的上涨空间看不到,最起(正邦科技002157)
- 7 正邦科技减持公告(正邦科技002157)
- 8 这里的散户都是在博弈摘帽预期走一波。(正邦科技002157)
- 9 我是每天做差价,3.08分才看见这个票,长远看番5倍是板上钉钉,现在做到了2.8(正邦科技002157)
- 10 希望你们看不懂,主力在吸筹。(正邦科技002157)
- 上海贝岭股吧
- 浙大网新股吧
- 华东科技股吧
- 隧道股份股吧
- 深赛格股吧
- 光大银行股吧
- 中国银行股吧
- 永鼎股份股吧
- 苏州高新股吧
- 新安股份股吧
- 精达股份股吧
- 中国医药股吧
- 东风科技股吧
- 金健米业股吧
- 西部资源股吧
- 招商银行股吧
- 中联重科股吧
- 中国宝安股吧
- 中集集团股吧
- 德赛电池股吧
- 复星医药股吧
- 宇通客车股吧
- 中国建筑股吧
- 葛洲坝股吧
- 大唐电信股吧
- 华丽家族股吧
- 罗牛山股吧
- 中色股份股吧
- 京东方A股吧
- 新疆天业股吧
- 天坛生物股吧
- 抚顺特钢股吧
- 锦龙股份股吧
- 云天化股吧
- 振华科技股吧
- 国中水务股吧
- 华发股份股吧
- 飞乐音响股吧
- 青岛双星股吧
- 中国核电股吧
- 中国中铁股吧
- 西部矿业股吧
- 时代新材股吧
- 科达股份股吧
- 士兰微股吧
- 浦发银行股吧
- 中金黄金股吧
- 哈投股份股吧
- 航天晨光股吧
- 同仁堂股吧
- 维维股份股吧
- 福耀玻璃股吧
- 新五丰股吧
- 中航资本股吧
- 中金岭南股吧
- 丰原药业股吧
- 四环生物股吧
- 哈药股份股吧
- 万向钱潮股吧
- 中国高科股吧