晨会纪要20210301
【宏观】：PMI显示就地过年未带来生产端走强，新订单指数回落，投资出口趋于正常，出厂价格、原材料购进价格维持高位，服务业后续展望乐观。
【策略】：短期对美债收益率担忧过度，美债收益率上行成制约全球风险偏好主要矛盾，维持2,3月份圆弧顶判断，重点推荐周期股，小盘价值。
【激光行业深度】：市场首篇激光深度报告，我国目前已形成完备激光产业链，顺周期中属性突显，激光器价格战加速国产化率提高，技术迭代刺激需求扩大，未来行业市值超千亿。
【传智教育】：A股首家教育类IPO公司，IT职业培训行业龙头，2024年行业规模700亿，目前市场行业龙头集中度较低，公司有较大成长空间，股价上涨空间30%。
【信用月报】：今年前两个月首次违约主体较少，不意味着全年违约率低，未来还有华夏幸福，冀中能源等到期压力较大企业。
【十大金股】：偏防御，万科A、平安银行、长江电力、中国平安、山西汾酒、紫金矿业、中环股份、火炬电子、海康威视、太平洋航运。
【汽车周观点】：1.ID4试驾人机交互体验较好。2.吉利与沃尔沃设立合资公司。
【碳中和点评】：硅料涨幅大，硅料货源紧俏，光伏行业下半年需求会快速提升。
【医药行业周报】：1.推荐PEG在1附近的估值合理个股。2.重点关注新冠疫苗。3.推荐长春高新、浙江医药。
【建材行业周报】：水泥熟料涨价超预期，玻璃涨价超预期。